في عالم الاقتصاد، يعتبر التمويل وإدارة الأموال الشريان الحيوي للشركات في جميع الأنشطة. فالتمويل، أو ما يسمى برأس المال، يؤثر على احتياجات المؤسسة التجارية وله علاقة وثيقة بتحقيق المنافع. إنه الهدف الذي تسعى المؤسسات الاقتصادية لتحقيقه.
الإدارة المالية
- تعتبر وظيفة مهمة في المشاريع الاقتصادية المتعلقة بجمع الأموال وتنظيمها وإدارتها بفعالية لضمان تحقيق أهداف المشروع.
- حيث لا يمكن القيام بالأنشطة المختلفة في المشروع أو الإنتاج أو التسويق بدون توفر الأموال اللازمة لتمويل هذه الأنشطة.
- أي مشروع يتضمن أربع وظائف رئيسية وهي الإنتاج والتسويق والتمويل.
- الإدارة المالية كعلم، تعنى بدراسة أفضل الطرق للحصول على التمويل وأفضل الطرق لاستغلال هذه الأموال في تحقيق هدف الشركات التجارية الأساسي، وهو تعظيم القيمة السوقية للشركة.
- إنه فن وعلم يتعلق بإدارة الأموال، حيث تعني كلمة علم أن هناك فرصا لإظهار المهارات والإبداع في إدارة الأموال.
- بالنسبة لكلمة علم، تعني وجود حقائق مثبتة تستند إلى نظريات ومبادئ ومفاهيم تتعلق باتخاذ القرارات المالية في إدارة المال.
- تتم ذلك من خلال التركيز على إدارة المال بواسطة الأدوات والخدمات المالية التي يقدمها علم إدارة المال.
- يوفر تخصص إدارة المال تغطية شاملة لأساسيات تمويل الشركات والاستثمارات، وأيضا علم المحاسبة المالية وأساليب تقييم القرارات المالية الاستراتيجية ودراسة أسواق رأس المال من الناحية المالية.
اخترنا لك: أهداف الإدارة المالية الحكومية
التعريف الشائع للإدارة المالية
- إدارة المالية كوظيفة هي مجموعة من الأنشطة التي تقوم بها الإدارة للحصول على الأموال.
- تعظيم استفادة هذه الأموال لتحقيق الأهداف المطلوبة يعني اتخاذ القرارات المتعلقة بالمؤسسة بشكل ناجح.
- تحقيق الحصول على الأموال بأفضل الطرق واستثمارها بكفاءة لضمان زيادة القيمة السوقية للشركة.
- أو تعظيم ثروة المساهمين وبالتالي المساهمة في تحقيق هدف الشركة النهائي، وهو البقاء والنمو والاستمرارية.
- وهذا يعني أن دور الإدارة المالية يتعلق بإدارة استثمارات الشركة بطريقة تزيد من عائد هذه الاستثمارات بمستوى مقبول من المخاطر.
- تتم تمويل هذه الاستثمارات من مصادر تمويل مناسبة، مما يؤدي إلى تقليل تكلفة رأس المال إلى الحد الأدنى.
- الإدارة المالية هي وحدة إدارية تقوم بأنشطة وإجراءات تتعلق بجمع الأموال واستخدامها لتحقيق الأهداف المرجوة.
- فهم البيانات والمعلومات المالية بشكل شامل من أجل تحليل التدفقات النقدية وفهم كيفية اتخاذ قرارات ناجحة في التمويل والاستثمار.
حقول الإدارة المالية
- إدارة المالية العامة هي الجهة المسؤولة عن التعامل مع الأموال العامة للدولة، وتشمل إيرادات الدولة ونفقاتها والموازنة العامة.
- تشمل مهام الرقابة على الأموال العامة تحليل الأوضاع الاقتصادية والمالية للدولة وتأثير الضرائب على اقتصادات الدولة.
- الإدارة المالية في القطاع الخاص هي الإدارة التي تتعامل مع جوانب النشاط المالي في المشاريع الفردية أو الشركات.
- تشمل الخطة المالية وتنظيم الوظيفة المالية والرقابة المالية وإدارة رأس المال.
- التمويل الشخصي هو الإدارة المتعلقة بدخل الفرد وكيفية إنفاقه بحيث يحقق أقصى درجات الرضا له، وكيفية استثمار تلك الأموال.
- بالإضافة إلى التعامل مع قضايا أخرى مثل التقاعد والضمان الاجتماعي والتأمين الصحي وغيرها من المسائل التي تهم الفرد.
قد يهمك: موقع صندوق التمويل العقاري استعلام بالرقم القومي
تعريف التحليل المالي
- التحليل المالي هو أحد الأدوات الأساسية في إدارة الشركات الاقتصادية.
- بما أن أحد أهداف الإدارة المالية الرئيسية هو السعي المستمر لتحقيق التوازن في المشروع وضمان تمويله ورصد تقدم العمل والنتائج.
- تركز مهام التحليل المالي على البحث عن الشروط الضرورية لتحقيق التوازن المالي في المشروع وتحليل نتائج عملك.
- يعتمد التحليل المالي في تنفيذ هذه المهام على دراسة وتحليل وتفسير البيانات المالية والمحاسبية.
- وكشف العلاقات بينهما، بهدف اكتشاف نقاط القوة والعمل على تعزيزها ودعمها.
- يختلف هدف التحليل المالي والطرق المستخدمة والبيانات المطلوبة وفقا للوكالات المختلفة التي تقوم بهذا التحليل.
- يسعى جميع الأطراف المهتمة بالتحليل المالي للإجابة على سلسلة من الأسئلة التي تؤثر على مصالحهم.
- أصحاب المصلحة الرئيسيون في تحليل الوضع المالي للمشروع هم:
- إدارة المشروع الاقتصادي، وفيما يتعلق بالإدارة، هي نظام متكامل يجمع جميع الجهود ويغطي مختلف جوانب النشاط لتحقيق هدف محدد.
- لذلك، تسعى المؤسسة إلى تحديد الجوانب الإيجابية والسلبية لنشاط المشروع وتقييم نتائج عملها.
التحليل المالي الإداري
- يعتبر التحليل المالي أداة في إدارة الأداء وتحقيقه وتفسيره ومراقبته وتقييمه.
- تساعد نتائج التحليل المالي وتحليل النتائج المحصلة وشرحها على تطوير الخطط المستقبلية للمشروع.
- يجب أن يأخذ التخطيط الجيد للمستقبل في الاعتبار الخبرة السابقة والدروس المستفادة منها.
- دائنو المشروع ينقسمون بشكل عام إلى فئتين، الذين يحملون ديونا طويلة ومتوسطة الأجل وأولئك الذين يحملون ديونا قصيرة الأجل.
- يتمحور اهتمام دائني المشروع بدراسة وضعياتهم، بما في ذلك قدرتهم على الوفاء بالتزاماتهم وسداد ديونهم.
- وتشمل سداد الفوائد الناتجة عن هذه الديون في تواريخ استحقاقها.
- أصحاب المشاريع هم المساهمون في الشركات المالية أو شركاء الشركات الأهلية أو الشركات العامة.
- بسبب ارتباطهم الوثيق بالهدف ونجاح المشروع، يركزون على سلامة الهيكل المالي العام للمشروع.
- وبناء على معرفته بقدرته على تحقيق ربح وعائد الأموال المستثمرة فيه، من جهة أخرى.
- جهات أخرى، هي مجموعة من الأطراف الأخرى غير المرتبطة مباشرة بالمشروع مثل وكالات التخطيط والمراكز الإحصائية والسلطات الضريبية وغيرها.
- من بين المنظمات المهتمة بتحليل ودراسة الوضع المالي للمشروع للحصول على بيانات محددة تتعلق بالمشروع.
لا تنسى قراءة: أقل نسبة فائدة للبنوك في التمويل الشخصي
الخطة المالية
- تعتمد إدارة المشاريع الاقتصادية على مجموعة من القرارات، وتتميز هذه القرارات بالبساطة والقلة في المشاريع الصغيرة.
- بسبب طبيعة المشاريع الكبيرة وتوسع نطاق أنشطتها، تتعقد هذه القرارات وتصبح أكبر حجما وأكثر تعقيدا.
- مع زيادة حجم المشروع وزيادة متطلبات نموه، سيتطلب المزيد من الاستثمارات ثم المزيد من النفقات، مع ذلك سيحدث زيادة في حجم المخاطر.
- سرعة الأحداث والتطورات الاقتصادية، وزيادة معدلات التقدم التقني.
- يتطلب المشروع الاقتصادي بيئة مستمرة التحرك، حيث يتعين التكيف المستمر والتفاعل مع المتغيرات واتخاذ القرارات المناسبة في الأوقات المناسبة.
- لذلك، يواجه المشروع الاقتصادي دائما سلسلة من الخيارات التي تتطلب اتخاذ قرارات متعددة الاتجاهات، بعضها يتعلق بالحاضر والبعض الآخر يتعلق بالمستقبل.
- تهتم تخطيط أنشطة المشروعات المستقبلية بنوعين رئيسيين من الأنشطة، الأول يتعامل مع الإنتاج والمبيعات في الدورة المالية التالية.
- أي ما يعرف بالنشاط الحالي أو العمليات الجارية ذات الأجل القصير.
التعريف الشائع للخطة المالية
- يتعلق بالنشاط الاستثماري الذي يستهدف الحصول على أصول ثابتة جديدة ويستمر عادة على مدار السنوات القادمة.
- في كلا الحالتين، يجب أن يخطط المشروع لأنشطته المستقبلية من خلال وضع خطة قصيرة المدى (ميزانية تقديرية) لعملياته الحالية، ويجب وضع خطة طويلة المدى لتغطية العمليات الاستثمارية.
- يجب على المشروع تقدير التكاليف والإيرادات المتوقعة من جهة ومصادر التمويل من جهة أخرى.
- بالإضافة إلى ضرورة الحفاظ على التوازن المالي للمشروع وتحقيق أرباح مناسبة.
- يتطلب ذلك أن يكون للمشروع خطة مالية قصيرة المدى لعملياته الجارية تتضمن تقديرا للمصروفات والإيرادات.
- والحاجة المتوقعة للتمويل قصيرة الأجل ومصادرها، وخطة مالية طويلة الأجل فيما يتعلق بها.
- تخطيط الاستثمارات والتمويل المطلوب والجدول الزمني لها ومصادر التمويل.
- ببساطة، الخطة المالية هي التعبير المدروس والمتوازن لخطة المشروع، في جوانبها الحالية والاستثمارية.
موضوعات الإدارة المالية
- لتؤدي الإدارة المالية دورها في المؤسسة، تحتاج إلى تجاوز واجباتك الوظيفية، وذلك من خلال إعداد التقارير المالية والمحاسبة، وتطوير أساليب الاستثمار، وزيادة رأس المال في الموارد الجديدة مثل العقارات، وتحسين الأداء.
- التسهيلات المالية، وكلها مرتبطة بتخصص إدارة المالية، حيث يكتسب الطالب المعرفة في عدد من المواد.
- من بين المواضيع المتعلقة بالشؤون المالية، مثل تقييم الأعمال وإدارة المرافق وآليات التمويل وتقنيات الاستثمار وإدارة الأزمات ودراسات السوق والمبيعات والمشتريات.
- إعادة التنظيم أو الدمج، وحوكمة الشركات، والكشف المالي والسياسات المالية لريادة الأعمال.
مجالات الإدارة المالية
- تشمل مختصات الإدارة المالية العديد من المجالات الرئيسية، بما في ذلك السياسة المالية للشركات ومواضيع الإدارة. ومن بين هذه المجالات:
- تعلم الطالب في هذا المجال تمويل الأعمال، وإدارة الموارد المالية للمؤسسات غير المالية، وتخطيط العمليات، والتعامل مع النماذج المالية وطرق التمويل، بالإضافة إلى المحاسبة المالية وجميع جوانب المهن المالية.
- في مجال المؤسسات المالية، يتم التركيز على إدارة المؤسسات المالية ومهام الموظفين الماليين فيها مثل البنوك وشركات التأمين والاتحادات الائتمانية.
- نظرا لذلك، يحتاج مجال التخطيط المالي للمؤسسات إلى دورات اختيارية إضافية.
- مثل التخطيط المالي الشخصي وتخطيط الموظفين وضريبة الدخل الفردية والقرارات المتعلقة الأخرى.
- إدارة المخاطر هي قياس وتقييم المخاطر المحتملة في المالية للمؤسسة ووضع الاستراتيجيات اللازمة لإدارة هذه المخاطر وتقليل الخسائر.
- ترتبط مجال إدارة المخاطر بوظائف التأمين، سواء كانت التأمين على الحياة، أو التأمين على الممتلكات، أو التأمين ضد الإصابات، وبوظائف التأمين الأخرى.
- تشمل تغطية الطلاب جميع المجالات المتعلقة بالتأمين، بالإضافة إلى متطلبات إدارة المخاطر والتخطيط المالي.
- يشمل التخطيط المالي، في هذا المجال، القدرة على وضع خطة مالية للمنشآت تشمل الاستثمارات والضرائب والتخطيط العقاري والتقاعد والتأمين.
المواد الدّراسية في تَخصُص الإدارة المالية
- ظهر التخصص في المالية ضمن تشكيلة التخصصات التي تقدمها كليات إدارة الأعمال.
- وذلك بسبب زيادة دور المؤسسات المالية والأسواق في حياتنا بشكل عام، وأهمية الوظيفة المالية.
- يركز برنامج التعليم المالي على مجموعة من المتطلبات التي تمكن الخريج من فهم كل ما يتعلق بتمويل الأعمال، بالإضافة إلى تطوير المهارات.
- بناء على المنهج الدراسي لعام 2010 في الجامعة الأردنية، نذكر المتطلبات التي يجب على طالب إدارة المالية أن يدرسها:
- متطلبات الكلية الإلزامية.
- مبادئ إدارة الأعمال.
- مبادئ المحاسبة.
- أيضا مبادئ الإدارة المالية.
- مبادئ التسويق.
- مبادئ نظم المعلومات الإدارية.
- الإدارة العامة الحديثة.
- مبادئ الاقتصاد الجزئي.
- المبادئ الإحصائية.
شاهد أيضا: تمويل شخصي 30 ألف بدون كفيل
وظائف خِرّيجي تَخصُص الإدارة المالية
- يستطيع خريج إدارة المالية العمل في العديد من المناصب في مؤسسات مختلفة، مثل المدير المالي، أو محلل الأعمال المالية الشخصي، أو المستشار، وغيرهم.
- حيث يتولى إشراف الأنشطة المالية في المؤسسة ويخطط ماليا لتحسين وضعها الحالي وتحقيق مستقبل ناجح لها.
- تصنف وظائف خريجي إدارة وفقا للاحتياجات الحالية للوظائف، وبالتالي يتوقع زيادة الطلب بنسبة 23٪ في العقد المقبل.
- من بين الوظائف التي قد يشغلها خريج الإدارة المالية:
- يقدم المخطط المالي استشارات ونصائح حول التعامل مع الشؤون المالية وإدارتها، وتطوير خطط الاستثمار، ويساهم في نجاحها.
- الشركة التي تعمل بأموالها الخاصة، وتطبق مبادئ الرياضيات والمحاسبة.
- من مهام المحلل المالي إنشاء النماذج المالية وإجراء التحليل المالي.
- بالإضافة إلى كتابة تقارير مفصلة حول النتائج المالية التي تم تحقيقها، وذلك يعتمد على تحليل المحلل للأسهم والسندات وإصدارات المؤسسة المالية.
- حيث يسهم في عملية الاندماج والاستحواذ وصفقات السندات والأسهم.
أهم الوظائف المناسبة لحملة شهادة البكالوريوس في تخصص إدارة المال
- يطبق مبادئ التمويل أيضا على شركات القطاع الخاص والحكومي وغير الربحي في هذا المنصب كمحلل للميزانية.
- مهمة المحلل هي تقييم الأثر المالي للمنشآت، والمحلل يقوم بجمع المعلومات من الإدارة والمرافق.
- لذلك يجب أن يتوفر لديك مهارات اتصال صفية بالإضافة إلى مهارات تحليل للوصول إلى تحليل مالي خاص بالشركات.
- يتعامل الخبير الاكتواري أو خبير التأمين مع العمل المالي وتقييمه، مثل شركات التأمين والبنوك وشركات المحاسبة.
- ويتم استخدام البرنامج في تحليل احتمالية حدوث أي حدث وتقييم النتائج المالية له، حيث يتم تنفيذه.
- إعداد الحسابات الضرورية، ومراجعة النتائج المحققة، ثم تقديم توصيات للإدارة استنادا إلى النتائج والتحليل.
- تقدم مهنة الإدارة المالية للخريجين الدقة والنقد والتفسير فيما يتعلق بالبيانات المالية.
- يقومون بتحليل تلك البيانات باستخدام الرسوم البيانية والرسومات والجداول المالية.
- بحيث يمكن للخريج القيام بأعمال محاسبية أكثر تعقيدا.
- محلل الائتمان يقوم بتقييم الجدوى المالية للمؤسسة وتقييم الوضع المالي، وهذا هو دور هذه المهنة.
- فيما يتعلق بالقروض وتقييم المخاطر المرتبطة بتمويل المؤسسات، بالإضافة إلى تفسير السجلات المالية.
- يجب على المحللين المسئولين عن الائتمان أن يتمتعوا بمهارات اتصال جيدة لاستخلاص المعلومات من العملاء ونقلها إلى زملائهم في العمل.
- فيما يتعلق بالتدريس، يمكن لحاصل على شهادة إدارة مالية والذي يتمتع بمهارات الاتصال ومعرفة واسعة بالتخصصات المالية أن يعمل كمدرس في نفس التخصص في الكليات والمعاهد التعليمية.
وسائل التمويل
- يحتاج المشروع إلى تمويل منذ بداية تأسيسه، للحصول على المعدات والاستعدادات اللازمة لبدء العمل.
- ثم لتمويل عملياته المستمرة وأنشطته اليومية، وفيما بعد، للتوسع والتطوير في مراحل لاحقة.
- اختيار طريقة التمويل المناسبة يرتبط ارتباطا وثيقا بطبيعة العملية المراد تمويلها، سواء كانت عمليات جارية أو عمليات استثمارية.
- وفقا للفترة المناسبة للتمويل، سواء كان التمويل طويل الأجل أو قصير الأجل.
- يستند المبدأ الأساسي المعروف لاختيار طريقة التمويل المناسبة إلى الافتراض أن العمليات طويلة الأجل تحتاج إلى تمويل طويل الأمد.
- يمكن تمويل العمليات الجارية قصيرة الأجل من مصادر تمويل قصيرة الأجل.
- بشكل مبسط، يجب الحفاظ على المبدأ الذي ينص على ضرورة تحقيق التوافق بين درجة الاستحقاق في التمويل ودرجة السيولة للعناصر أو العمليات التي ستتم تمويلها.
تمويل الأصول
بنظر لضعف سيولة الأصول الثابتة بشكل كبير، يجب تمويلها من مصادر تمويل طويلة الأجل
- بأموال خاصة
- أيا من رأس المال المخصص للمشروع في بدايته وفي مراحله اللاحقة من زيادة رأس المال.
- أو يمكن خصم هذه الأموال لاحقا من الفوائد بصورة احتياطية، أو إعادة توزيعها عند استبدال الأصول الثابتة القديمة بأصول جديدة.
- من خلال قروض طويلة ومتوسطة الأجل، يمكن تقديم قروض الاكتتاب في الأسواق المالية.
- أو الحصول على قروض من البنوك والمؤسسات الائتمانية المتخصصة، أو من بعض الجهات الحكومية المختصة فيما يتعلق بمشاريع القطاع العام.
ننصح بقراءة: خطوات الحصول على تمويل عقاري
تمويل الأصول الثابتة
- يتميز تمويل الأصول المتداولة بالتبادل والتغيير من شكل إلى آخر، حتى يتم تحويلها إلى نقد في نهاية دورة الإنتاج.
- وبما أن درجة سيولة هذا النوع من الأصول أكبر من درجة سيولة الأصول الثابتة.
- يتم تحويلها إلى نقد في مدة تختلف حسب طبيعة المشاريع، ولا حاجة لتمويلها من مصادر تمويل طويلة الأجل.
- على المدى القصير، ولكن يمكن القيام به مع مصادر تمويل قصيرة الأجل.
- وبالرغم من ذلك، فإن هناك حاجة لاتخاذ احتياطات بسبب المخاطر التي قد تتسبب في تباطؤ دورات بعض هذه العناصر أو التقلبات الموسمية التي قد تواجهها بعض المشاريع.
- تتطلب تمويل جزء من الأصول من مصادر تمويل طويلة الأجل لتوفير هامش أمان للمشروع عبر شبكة من الصناديق.
- يتعامل التمويل القصير الأجل مع توفير المواد الخام ودفع أجور العمالة والمصروفات الأخرى.
- يمكن تمويل دورة الإنتاج بجزء منها يستخدم في تمويل المبيعات المستقبلية، وهذا يساهم في تمويل الدورة الاقتصادية.
- في التطبيق العملي، يمكن القيام بالتمويل القصير الأجل من خلال طلب قروض من البنوك بأساليب متنوعة.
- مثل السندات التجارية المخفضة، وحسابات السحب على المكشوف، والقروض المالية أو الحصول على تسهيلات الدفع من الموردين.
في نهاية رحلتنا مع الإدارة المالية والتمويل، الهدف الرئيسي لتمويل الشركات هو تحسين قيمة الشركة وإدارة المخاطر المالية، على الرغم من اختلافها عن الإدارة المالية التي تتعامل مع القرارات المالية لجميع الشركات وليس شركة محددة.
